一周國際鋼鐵動態(tài)（12.06-12.12）

一、全球鋼鐵貿易環(huán)境日趨嚴峻

在全球經濟增速尤其中國增速放緩的今天，鋼產能過?，F(xiàn)象越發(fā)突出，出口競爭加劇，加之地緣政治沖突有升溫之勢，使得全球鋼貿易環(huán)境日趨嚴峻。

一方面，各國通過提高關稅非貿易壁壘以及反傾銷等限制進口，其次地緣政治沖突引發(fā)貿易制裁。

最新消息，印度將出臺全面措施限制進口，繼9月份對熱軋板卷征保障措施稅之后，印度正在制定限制鋼進口的全面戰(zhàn)略和措施，且有可能年底出臺。首個實施的將是中厚板保障措施稅，之后會考慮冷軋板卷、鋼坯等其它鋼材。據相關人士稱，印度中厚板保障措施稅很可能在年底開征，之后考慮冷軋板卷、鋼坯等其它鋼材保障措施稅。另外還可能引入如進口最低限價等措施，熱卷的最低限價是基于生產成本，目前印度鋼廠的熱卷生產成本約430美元/噸。如果年底開征中厚板保障措施稅，中國出口將受影響。

加拿大對我國今年首個雙反調查將有結果。11月26日，加拿大邊境服務署（CBSA）完成對進口自中國的碳素鋼線管雙反調查傾銷和補貼的初步調查，并裁定中國企業(yè)傾銷幅度為71%至361.7%，補貼幅度為0.16%至34.73%。這是今年加拿大對我發(fā)起的第一起雙反調查。此前，加國際貿易法庭（CITT）初步裁定中國進口產品對加國內產業(yè)造成損害，預計CBSA將在2016年2月24日前完成傾銷和補貼終裁，CITT將在2016年3月25日前完成損害終裁并公布最終調查結果。

智利開始對進口盤條進行反傾銷調查。智利國家價格扭曲調查委員會開始對進口盤條展開反傾銷調查，智利當?shù)胤罩行腎nchalam指控稱，由于進口量增加及進口價格低，國內工業(yè)及生產廠家遭受到嚴重損害。今年10月，智利財政部對進口的普通鋼鐵和合金鋼鐵熱軋條桿采取臨時保障措施，征收37.8%的從價附加稅。

各國通過提高關稅等非貿易關稅壁壘限制進口。巴西或將在年內上調鋼材進口稅。據巴西鋼鐵協(xié)會統(tǒng)計，今年1-10月，巴西進口鋼材300萬噸，去年同期進口347萬噸，去年全年進口298萬噸。2012年9月，巴西上調包括鋼材在內100種產品的進口稅，從約14%上調到25%，包括扁平材和長材，有效期一年結束后又恢復到原稅率。巴西和拉美一些國家經濟下滑，汽車、建筑和制造裝備等用鋼部門需求低迷，加之進口增加，巴西一些鋼廠面對挑戰(zhàn)。目前，巴西鋼廠正在密切監(jiān)控進口，主要對來自中國，土耳其、韓國、日本的進口，歐洲也在監(jiān)控之內，一旦發(fā)現(xiàn)有傾銷將會采取行動。如果今年年內上調鋼材進口稅，巴西鋼廠將受益。

12月1日，墨西哥鋼鐵部門已經向經濟部要求擴大征收15%的臨時關稅的中國進口鋼鐵產品清單，雙方將共同研究其可行性，以及可實行的稅率和時間，以便阻止中國鋼鐵產品不公平競爭。9月份數(shù)據顯示，目前墨西哥鋼材產量下降4%，但墨國內消費量增10.8%，這說明進口鋼材正在損害國內市場。

澳大利亞正計劃引進一項立法，加強限制主要結構上使用的鋼材硼含量，以提高安全標準和保護國內鋼鐵企業(yè)。今年年初，中國取消了含硼鋼的出口退稅，但未能阻止中國低價含硼鋼材流入澳大利亞，而問題是加硼鋼變硬和變脆，焊接易出現(xiàn)裂紋。澳將引進的立法還可強化當?shù)劁摬牟少徱?guī)則，如考慮使用本地產品產生的更廣泛的經濟效益，包括就業(yè)、稅收等，另外，要求澳大利亞制造商對進口的鋼材做更多的質量檢驗，以達到焊接的安全標準，同時有效防止劣質鋼材流入市場。

地緣政治沖突也將阻礙各國間鋼貿易。土耳其與俄羅斯兩國沖突加劇，俄羅斯聲稱對土耳其實施貿易制裁。土耳其正密切關注俄方舉動，俄采取貿易制裁將嚴重損害兩國間的鋼鐵貿易。土耳其鋼出口者協(xié)會稱，長期以來，土耳其與俄羅斯的鋼鐵貿易關系緊密。1-9月份，土耳其從俄羅斯進口730萬噸鋼材及鋼坯，進口額24億美元。僅10月份，土耳其從俄羅斯進口熱卷高達16.4萬噸，同比增238%，俄成為土耳其最大的熱卷供應國。該協(xié)會稱，“盡管我們希望增加與俄羅斯的鋼鐵貿易，但我們面對俄將實施的貿易制裁，最近發(fā)貨已被迫返回。”如果這種不利的發(fā)展得不到改善，兩國貿易將受到嚴重損害。土耳其鋼生產者協(xié)會秘書長對最近的局勢也表示擔憂，他稱，目前還無法確定危機對兩家鋼貿易的影響，我們不愿看到兩國鋼貿易朝著不利的方向發(fā)展。

二、印度加速擴建粗鋼產能能否轉向出口國？

未來幾年，印度粗鋼產量將大幅增長，按照印度政府的宏偉目標，到2025年粗鋼產能達到3億噸。隨著著產能的擴大，印度能否成為主要的鋼出口國？

有分析認為，去年印度粗鋼產量8900萬噸，按年產能1.13億噸計，產能利用率不足80%。如果維持該利用率水平，意味著到2025年粗鋼產量將為2.4億噸，而預計需求僅1.55-1.7億噸，過剩產能必然轉向出口市場，加劇國際鋼產能過剩的局面。

然而，也有人認為，印度不可能成為主要的鋼出口國。埃薩鋼公司首席執(zhí)行官DilipOommen指出，印度政府的產能擴張目標過于樂觀，到2025年印度粗鋼產量不會超過2.25億噸，除非需求增長率超過12%，且國內消費能夠吸收絕大部分未來的新增產能。印度特鋼生產廠家Kalyani鋼公司總經理稱，即使有2億噸的新增產能，一些老廠會因沒有競爭力而被關掉。

我認為：一、印度鋼鐵業(yè)正以力爭到2025年實現(xiàn)年產能3億噸目標進行規(guī)劃發(fā)展，目標似乎過于樂觀，不太可能達到預期。目前已經有300多個諒解備忘錄被簽署的，總計有4.06億噸鋼產能，但大多項目仍受到土地收購、基礎設施以及原料、能源、水等資源獲得性的制約，即使國內各大鋼廠積極推進產能擴建。二、印度鋼需求增長將低于預期，可能降至4%-5%。雖然莫迪政府上臺以來，印度鋼鐵業(yè)對其寄予厚望，但從印度新政府實施的政策可以發(fā)現(xiàn)，對鋼鐵業(yè)的政策并不盡如人意，基礎設施項目推進緩慢。國際鋼協(xié)前不久預測，今年同比增7.1%到8150萬噸，明年進一步增7.6%到8760萬噸，這一樂觀的增長預測已遭到質疑。

但無論未來印度鋼產能增速如何，印度鋼消費不會停止增長，且潛力巨大，且供應不足仍將由進口滿足。作為一個擁有大量年輕人口的發(fā)展中大國，目前人均鋼消費僅59千克，大大低于世界平均水平216千克，尤其農村需求有著巨大潛力，政府應該鼓勵農村消費者用鋼代替磚和混凝土住宅。(曼文

備注：數(shù)據僅供參考，不作為投資依據。