7.26綜述 政策預(yù)期回落 鋼價短期以穩(wěn)為主?
發(fā)布時間:2023-07-26 18:32
編輯:達(dá)物
來源:互聯(lián)網(wǎng)
138
一、宏觀(1)美國商務(wù)部長吉娜·雷蒙多當(dāng)?shù)貢r間25日下午在美國智庫伍德羅·威爾遜中心的一場活動中表示,她計劃“今年夏末”訪華。 分析:自5月以來,中美高層交往逐步恢復(fù),互動頻次明顯上升。在雷蒙多之前,美國國務(wù)卿布林肯、財長耶倫以及總統(tǒng)氣候問題特使克里均有訪華。我們還是耐心等待,目前雙方每次都聊得很長,但未有成果。 (2)中汽協(xié):6月,汽車商品進(jìn)出口總額為236.1億美元,環(huán)比下降3.4%,同比增長22.3%。其中進(jìn)口金額64.8億美元,環(huán)比增長9.1%,同比下降2.1%;出口金額171.2億美元,環(huán)比下降7.5%,同比增長35%。2023年上半年,全國汽車商品累計進(jìn)出口總額為1360.7億美元,同比增長16.2% 分析:去年是疫情,同比數(shù)據(jù)指導(dǎo)性不強(qiáng),6月份環(huán)比數(shù)據(jù)在下降。5月份,汽車商品進(jìn)出口環(huán)比增長3%。美聯(lián)儲激進(jìn)加息,壓制通脹效果明顯,但也會有副作用,會放緩經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度,實際上只要加息,都會放緩,歐美區(qū)域都一樣。這對汽車出口來說,不是好消息。 二、現(xiàn)貨市場今日螺紋現(xiàn)貨主要城市價漲跌穩(wěn)均有。
唐山唐鋼3730跌10,
福州三鋼3760跌10,
南京南鋼3790穩(wěn),
杭州中天3780穩(wěn),
鄭州安鋼3700穩(wěn),
昆明昆鋼3960漲30,
廣州韶鋼3790漲20。
三、期貨市場黑色系今日走勢分化,前幾日較為平靜的
鐵礦石、焦煤大幅上漲,前幾日表現(xiàn)興奮的螺紋今日震蕩整理。
鐵礦石2309漲15,漲幅1.76%,報866,盤中高見875.5,回補(bǔ)了3月15日-16日向下跳空缺口。焦煤2309漲54,漲幅3.66%,報1530;螺紋2310漲13,漲幅0.34%,報3851。四、鋼廠利潤成本方面,目前鋼廠絕大部分成本處于盈虧邊緣,成本控制好的企業(yè)有微利,成本控制稍微差一些的企業(yè)處于虧損,幅度并不大,全國整體處于淺虧的狀態(tài)。
四、鋼價預(yù)測基本面來看,美央行激進(jìn)加息,對通脹怒不可遏,打擊通脹效果明顯,也會有副作用,經(jīng)濟(jì)會衰退,相生相克。正常情況下,經(jīng)濟(jì)體都能承認(rèn)這種加息帶來的短期痛苦,畢竟經(jīng)濟(jì)快速增長,降低一點沒什么大礙。不過,美聯(lián)儲激進(jìn)加息,副作用要大一些,當(dāng)然,他能承受。我們這邊就夠嗆了,本來經(jīng)濟(jì)衰退中,歐美經(jīng)濟(jì)再衰退。外部環(huán)境變差,讓出口變得更加艱難。更麻煩的事,歐美對我們科技禁運,供應(yīng)鏈轉(zhuǎn)移,正在進(jìn)行中。政治局會議提出,強(qiáng)調(diào)切實優(yōu)化民營企業(yè)發(fā)展環(huán)境,側(cè)面反應(yīng)民營企業(yè)家信心不足,發(fā)改委最近特忙,發(fā)展改革委黨組成員、副主任李春臨與貨拉拉、美克美家等民營企業(yè)座談交流,并在赴
新疆、
福建等地調(diào)研時與華孚色紡、運盛紡織、賽客醫(yī)療、海辰儲能等民營企業(yè)召開座談會。企業(yè)家躺平,你能指望經(jīng)濟(jì)向好?早在2018年中美貿(mào)易戰(zhàn)時,那時就出現(xiàn)民企打折賣上市公司的。信心恢復(fù)需要時間。本輪反彈的兩個動力,政策預(yù)期和原材料漲價。政策預(yù)期這塊,月底的政治局會議已結(jié)束。內(nèi)容豐富,有專門提到房地產(chǎn)。大致意思是,房地產(chǎn)行業(yè)日趨日下,風(fēng)格已轉(zhuǎn)變,房地產(chǎn)的政策也要改變,但調(diào)整力度不會太大,保持定力。之前是抑制需求端,供不應(yīng)求嘛,現(xiàn)在不提房住不炒,投機(jī)需求已大大降低。暢想一下,未來可能會放松需求端的限制。但不可否認(rèn),對政策的預(yù)期已經(jīng)降低了,這對黑色系走勢來說,動力減弱了。從
鐵礦石走勢來看,2309合約今日突破3.15-16日向下跳空缺口,量能還在萎縮,或許已經(jīng)是強(qiáng)弩之末了?,F(xiàn)貨近期氛圍轉(zhuǎn)好,成交放大,短期
價格可能以穩(wěn)為主,多賣貨,低庫存,防御為主。
備注:數(shù)據(jù)僅供參考,不作為投資依據(jù)。