央行：我國金融風險高位緩釋

11月25日，央行發(fā)布《中國金融穩(wěn)定報告(2019)》，對2018年以來我國金融體系的穩(wěn)健性狀況作了全面評估。報告認為，2018年以來，全球經(jīng)濟政治格局仍處深度調(diào)整過程，中國經(jīng)濟金融發(fā)展面臨的外部挑戰(zhàn)明顯增多。金融系統(tǒng)始終堅持穩(wěn)中求進的工作總基調(diào)，按照高質(zhì)量發(fā)展要求，迎難而上、扎實工作，推動宏觀政策有效實施，金融服務(wù)實體經(jīng)濟力度加強，金融秩序不斷好轉(zhuǎn)，金融改革開放取得進展，實現(xiàn)了防范化解重大金融風險攻堅戰(zhàn)的良好開局，為經(jīng)濟持續(xù)健康發(fā)展和社會大局穩(wěn)定作出了貢獻。

　　報告指出，過去一年中，在國務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會統(tǒng)一指揮協(xié)調(diào)下，央行會同相關(guān)部門，按照攻堅戰(zhàn)總體要求，針對不同風險分類施策，對威脅金融穩(wěn)定的重點領(lǐng)域風險，及時“精準拆彈”；對可能持續(xù)存在的潛在風險，采取主動措施逐步化解，實現(xiàn)“慢撒氣、軟著陸”；對于將來可能顯現(xiàn)的“黑天鵝”和“灰犀牛”風險，強化日常風險監(jiān)測與評估，做好各類風險處置預(yù)案。通過一年多的集中整治和多措并舉，防范化解金融風險方面取得積極進展，有效穩(wěn)住了宏觀杠桿率；大力整頓金融秩序，存量風險有序壓降；穩(wěn)妥化解中小銀行局部性、結(jié)構(gòu)性流動性風險，有序處置民營企業(yè)債券違約事件；出臺資管新規(guī)、系統(tǒng)重要性金融機構(gòu)監(jiān)管相關(guān)指引文件，補齊監(jiān)管制度短板?？傮w看，我國金融風險由前幾年的快速積累逐漸轉(zhuǎn)向高位緩釋，已經(jīng)暴露的金融風險正得到有序處置，金融市場平穩(wěn)運行，金融監(jiān)管制度進一步完善，守住了不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險的底線。

　　為落實宏觀審慎管理和系統(tǒng)性風險防范職責，央行在總結(jié)前期探索經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，2018年開展了央行金融機構(gòu)評級工作。評級等級劃分為11級，分別為1~10級和D級，級別越高表示機構(gòu)的風險越大，已倒閉、被接管或撤銷的機構(gòu)為D級，其中評級結(jié)果為8~10級和D級的金融機構(gòu)被列為高風險機構(gòu)。2018年四季度的央行金融機構(gòu)評級覆蓋了4379家銀行業(yè)金融機構(gòu)，從機構(gòu)類型看，外資法人銀行和民營銀行的評級結(jié)果較好，村鎮(zhèn)銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行結(jié)果次之；農(nóng)村信用社和農(nóng)村合作銀行的結(jié)果較差，分別有43.3%和32.7%的機構(gòu)分布于8~10級。

　　據(jù)了解，央行向評級對象“一對一”通報評級結(jié)果、主要的風險和問題，提出整改建議，跟蹤金融機構(gòu)的問題整改情況。會同相關(guān)單位對高風險金融機構(gòu)進行風險警示，根據(jù)其風險特征及成因采取早期糾正措施，對癥提出補充資本、壓降不良資產(chǎn)、 控制資產(chǎn)增長、降低杠桿率、限制重大授信和交易、限制股東分紅、更換經(jīng)營管理層、完善公司治理和內(nèi)部控制等要求。

　　報告透露，下一步要積極探索以存款保險為平臺，建立市場化法治化的金融機構(gòu)退出機制。

　　探索建立金融機構(gòu)主體依法自主退出機制和多層次退出路徑， 完善金融機構(gòu)資產(chǎn)、負債、業(yè)務(wù)的概括轉(zhuǎn)移制度，建立金融機構(gòu)風險預(yù)警及處置機制，尤其是明確風險處置的觸發(fā)條件、制定退出風險處置預(yù)案、豐富風險處置工具箱。 在金融機構(gòu)市場化退出中，要發(fā)揮存款保險基金和各行業(yè)保障基金的作用。存款保險基金應(yīng)及時通過收購承接、過橋銀行、經(jīng)營中救助和存款償付等方式處置風險， 以保護存款人利益、維護金融和社會穩(wěn)定。展望未來，報告稱，全球經(jīng)濟金融動蕩源和風險點仍在增多，國內(nèi)經(jīng)濟下行壓力有所加大，潛在風險隱患短時間內(nèi)難以消除， 但中國經(jīng)濟的韌性仍然較強，居民儲蓄率高，微觀基礎(chǔ)充滿活力，重要金融機構(gòu)運行穩(wěn)健，宏觀政策工具充足， 監(jiān)管體制機制健全， 防范化解風險經(jīng)驗豐富。要堅決打好防范化解重大金融風險攻堅戰(zhàn)，平衡好穩(wěn)增長和防風險的關(guān)系，壓實各方責任，穩(wěn)妥處置和化解各類風險隱患， 守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險底線， 最大限度地保護廣大人民群眾合法權(quán)益。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。