謝光耀：預計2022年商用車整體銷量將下滑至335萬輛左右

前不久，由中國汽車工業(yè)協(xié)會主辦、備受矚目的2022中國汽車論壇在上海盛大召開。第一商用車網(wǎng)總編輯、《中國商用車發(fā)展報告》編委謝光耀應邀出席，并就中國商用車行業(yè)及主要細分市場趨勢做出分析和預測。那么，商用車市場到底何時才能迎來增長？重卡、輕卡、新能源未來會呈現(xiàn)怎樣的發(fā)展趨勢？深耕商用車行業(yè)多年的謝光耀給出了自己的判斷，讓我們一起來看一看。

總體趨勢：明年復蘇“彈性”不大，2024年有望迎來快速增長

對于2022年市場，謝光耀判斷認為，受疫情、經(jīng)濟減速、投資和消費走低、市場透支等多重不利因素的疊加影響，預計2022年商用車整體銷量將下滑至335萬輛左右，同比深度下滑30%；重卡銷量預計下降至67萬輛，同比下降52%。很多卡友、廠商這一年里都面臨困難境地，商用車市場到底何時才能迎來增長也成為大家最關(guān)心的話題。

對此，謝光耀認為，2023年將是我國商用車市場“休養(yǎng)生息”的一年，行業(yè)“觸底反彈”并溫和復蘇至360萬-365萬輛；2024年有望再度迎來快速增長。

他做出這樣的預測，主要是基于以下幾點：一是，近幾年國內(nèi)疫情反復，對生產(chǎn)、需求、就業(yè)等多方面造成負面影響，其中消費受挫尤為明顯，民眾購買力下降以及信心不足導致消費欲望低迷，而消費復蘇是一個緩慢恢復的過程，明年很難有較大改觀。內(nèi)需是制造業(yè)景氣度的核心驅(qū)動力之一，消費復蘇緩慢，也就意味著明年制造業(yè)的景氣度恢復同樣會比較慢，公路運輸業(yè)所面臨的車多貨少、貨源不足、運費低迷等情況在明年同樣會存在；二是房地產(chǎn)持續(xù)下行（土地出讓金收入減少）“疊加”防疫支出大幅增長，導致地方財政收支缺口大，無力拉動基建投資；三是前幾年商用車新車銷量高，導致市場上在用車輛的車齡較短，用戶換車需求不強，這也是銷量難以快速恢復的重要原因。

不過，隨著“雙碳”戰(zhàn)略的持續(xù)推進，國四及以下排放柴油車有望在“十四五”的最后兩年迎來大規(guī)模淘汰（15部委11月初聯(lián)合發(fā)布的《深入打好重污染天氣消除、臭氧污染防治和柴油貨車污染治理攻堅戰(zhàn)行動方案》或可看做是一個前兆），用戶更新需求增多，再加上經(jīng)濟的恢復性增長，商用車市場有望再度迎來快速增長。而這個時間最快預計在2024-2025年出現(xiàn)?；趯?jīng)濟基本面在2024年進一步好轉(zhuǎn)以及國四柴油車輛大規(guī)模提前淘汰更新的積極預期，商用車市場2024年銷量將重回400萬輛規(guī)模以上，重卡市場銷量重回百萬輛。

新能源商用車增速將放緩，“十五五”滲透率將達20-30%

要說今年哪個領(lǐng)域最火爆，一定非新能源莫屬。

在我國商用車各細分領(lǐng)域都面臨下行的時候，新能源商用車“一枝獨秀”，逆勢上漲。然而，在謝光耀看來，盡管今年新能源商用車整體銷量將達到20萬輛規(guī)模，同比增長超過60%，但明年新能源商用車將面臨增速大幅放緩，市場將經(jīng)歷一段時間的調(diào)整甚至“陣痛”。其中原因主要為以下幾點：

一是新能源汽車財政購置補貼從明年1月1日起將取消，今年四季度新能源商用車銷量沖高，對明年市場帶來一定提前透支；

二是因為新能源商用車尤其卡車類新能源商用車售價較高，并且面臨里程焦慮、載重噸位受限、適合的應用場景較少、充電時間長等“瓶頸”，經(jīng)濟價值相比燃油車還不夠突出。尤其公路客車、卡車等車型品種，噸位越往上，問題越明顯；

三是目前新能源商用車市場主要依靠各地路權(quán)和環(huán)保評級推動，市場驅(qū)動和政策驅(qū)動的“兩條腿”模式尚未成型，阻礙產(chǎn)業(yè)規(guī)模迅速擴大；

四是原材料尤其動力電池漲價明顯，產(chǎn)業(yè)鏈成本壓力較大；

五是貨運行業(yè)明年整體預期仍比較疲軟，用戶盈利能力差，這勢必會影響新能源貨運市場需求（在一部分區(qū)域，一些新能源重卡用戶還貸逾期率甚至還在升高）。此外還有二手車處置難、產(chǎn)品趨于同質(zhì)化等問題，都阻礙著新能源商用車的可持續(xù)發(fā)展。因此，我國新能源商用車銷量明年增速將大幅放緩。

謝光耀預計，2022年我國新能源商用車銷量將達到約20萬輛（不含新能源微面），到“十四五”末預計達到35萬-45萬輛，行業(yè)滲透率大約為8-10%，遠不及乘用車的滲透率；在打好產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)并且動力電池技術(shù)取得重大突破之后，“十五五”商用車市場的新能源滲透率將提升至20-30%。

各細分領(lǐng)域：2024重卡市場或重現(xiàn)百萬規(guī)模輕卡將重回190萬+

重卡領(lǐng)域

近幾年，我國重卡銷量呈現(xiàn)波浪式的“大起大落”變化。2021年，重卡全年銷量小幅下降至139.5萬輛，2022年市場大幅下滑，預計全年銷量為67萬輛規(guī)模，同比下降52%。謝光耀預測，2023年重卡市場將觸底反彈至75萬-80萬輛，同比上漲15%。同時，傳統(tǒng)的旺季和淡季時節(jié)將“重構(gòu)”，年初開門紅將不會重現(xiàn)，并且一季度市場將會比較困難，預計將出現(xiàn)同比大幅下降；全年總體來看，下半年市場將好于上半年。2024年，隨著經(jīng)濟的恢復以及國四柴油車大規(guī)模淘汰更新的積極預期，重卡行業(yè)有望迎來較大增長機遇，重回百萬銷量規(guī)模。

從中長期而言，重卡市場的競爭格局演變還要看牽引車——即便今年下滑嚴重，但牽引車在整個市場中的占比仍有45%（中汽協(xié)會銷量口徑）。從份額集中度來看，牽引車前五強合計份額近90%，比重卡市場前五集中度還要略高。此外，牽引車市場格局除了整車競爭外，關(guān)鍵還在于發(fā)動機的競爭，其應用場景和工況應對越來越細化，大馬力動力幾乎每1L就有一個排量段，行業(yè)“內(nèi)卷”比較嚴重。值得一提的是，當前400馬力以上牽引車已經(jīng)是主流，占比達到95%以上，未來的主力功率段會穩(wěn)定在400-500馬力之間（超過70%）。

謝光耀還提到，新能源重卡近兩年爆發(fā)式增長，2021年首破萬輛，2022年上半年已破萬輛，全年將達到2.3萬輛左右規(guī)模。雖然新能源重卡市場整體向上趨勢不可逆，但2023年新能源重卡市場銷量預計在3萬-3.5萬輛，穩(wěn)定增長但難以高速增長，其中原因跟上述提到的新能源商用車市場驅(qū)動力基本相似。

輕卡領(lǐng)域

近幾年，輕型貨車市場發(fā)展迅速，2020年和2021連續(xù)兩年銷量都超過了200萬輛（中汽協(xié)會銷量口徑）。但從今年開始，行業(yè)連續(xù)多個月深度下滑，目前只有8月份實現(xiàn)了同比增長，形勢不容樂觀，預計今年輕卡市場將大幅回落至163萬輛左右，同比下滑23%。謝光耀認為，度過今年的深度調(diào)整期，明年輕卡整體市場預計將小幅反彈至170萬-175萬輛左右，同比上漲6%；2024-2025年，基于對經(jīng)濟進一步好轉(zhuǎn)以及國四柴油車輛大規(guī)模提前淘汰更新的積極預期，輕卡行業(yè)銷量將重回190萬輛以上規(guī)模.

在謝光耀眼中，今明年是輕卡市場的“分化”年，隨著藍牌新規(guī)的實施，4.5T藍牌貨車銷量占比逐漸下降，小輕卡、大微卡、黃牌中輕卡“分食”藍牌輕卡份額。尤其是，隨著各地陸續(xù)放寬中型貨車進城限制之后，黃牌中輕卡和藍牌輕卡的比重結(jié)構(gòu)將會發(fā)生更多變化，值得關(guān)注。另外，新能源輕型貨車明年增速將大幅放緩，預計達到8萬輛左右。

客車領(lǐng)域

近幾年來，我國大中型客車市場銷量持續(xù)下滑，預計今年銷量下滑至8.2萬輛，同比小幅下滑6%（中國公路學會客車分會銷量口徑）。與卡車市場不同，謝光耀判斷，因新能源車型提前透支影響，7米以上大中客市場明年不會呈現(xiàn)溫和增長，反而將出現(xiàn)較大下滑，“十四五”后期年銷量將穩(wěn)定在6萬-8萬輛。

值得一提的是，新能源大中型客車今年銷量不減反增，同比增長超過20%，實現(xiàn)逆轉(zhuǎn)。據(jù)統(tǒng)計，我國大中型客車市場新能源滲透率始終超過50%，2021年新能源大中客銷量跌破5萬輛（約為4.5萬輛），今年1-10月銷量為3.54萬輛，同比增長19%。由于今年是新能源車補貼最后一年，下半年市場已經(jīng)出現(xiàn)購車小高峰，四季度銷量進一步?jīng)_高，推動新能源客車銷量全年升至5萬輛以上甚至達到5.5萬輛。但與此同時，市場會面臨提前透支的問題，明年大中型客車市場難逃銷量下滑的局面。

輕客方面，在去年銷量超過40萬輛、創(chuàng)下六年來新高后，市場今年同樣出現(xiàn)較大下滑，預計2022年銷量只有32萬輛左右，下降22%。不過，相較大中客而言，輕客市場還是“幸運”的，謝光耀預測，2023年輕客市場將重新回暖，預計全年銷量超過35萬輛，2024年更是有望重回40萬+。

關(guān)于輕客市場的未來發(fā)展趨勢，謝光耀指出，一是海外市場持續(xù)突破，我國歐系寬體輕客產(chǎn)品批量進入新興市場以及中等發(fā)達國家和地區(qū)；二是，輕客市場仍將是“得歐系者得天下”，傳統(tǒng)燃油輕客車型將持續(xù)向更高運輸效率、更大載貨容積的歐系車型（大VAN）轉(zhuǎn)化，歐系輕客是中國商用車行業(yè)中有望率先批量突破歐美發(fā)達市場的車型品種；在電動車細分領(lǐng)域，窄體日系中VAN在替代車型擠壓下正全面轉(zhuǎn)向電動化，目前細分領(lǐng)域占比已達到80%。

結(jié)語

2022年，對于整個商用車行業(yè)來說是至暗的一年，是“沉默”的一年。商用車市場各個細分領(lǐng)域的全面下滑，讓所有從業(yè)者的心都跌到了谷底。不過，正所謂“物極必反”，經(jīng)歷了重重“黑暗”的商用車市場終將迎來觸底反彈。

畢竟，寒冬凜冽，春天還會遠嗎？

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