麥格理發(fā)表研究報(bào)告表示,創(chuàng)維行政總裁楊東文因個(gè)人財(cái)務(wù)安排,于2月16日減持0.6%權(quán)益(2000萬(wàn)股),減持后,其仍然持有0.3%權(quán)益(1000萬(wàn)股)及另外1000萬(wàn)股期權(quán)。創(chuàng)維管理團(tuán)隊(duì)仍合共持有集團(tuán)39%權(quán)益。
麥格理認(rèn)為,上述減持對(duì)投資者無(wú)大影響,重申“跑贏大市”評(píng)級(jí),目標(biāo)價(jià)7.54港元,相當(dāng)于8.3倍預(yù)測(cè)市盈率。
此外,內(nèi)容提供商龍頭愛(ài)奇藝于2016年9月投資1.5億元人民幣,收購(gòu)創(chuàng)維智能電視平臺(tái)酷開(kāi)5%股權(quán),意味創(chuàng)維智能電視平臺(tái)的內(nèi)在價(jià)值為30億人民幣(較創(chuàng)維市值高22%)。
麥格理繼續(xù)期望創(chuàng)維可從中國(guó)2130萬(wàn)智能電視用戶(hù)群中獲利。同時(shí),因預(yù)期2017至2019年面板成本下降,該行預(yù)計(jì)創(chuàng)維核心智能電視業(yè)務(wù)毛利率可上升2至3個(gè)百分點(diǎn)。
備注:數(shù)據(jù)僅供參考,不作為投資依據(jù)。
掃碼下載
免費(fèi)看價(jià)格