美銀證券降理想汽車目標價至140港元首季業(yè)績遜預(yù)期
發(fā)布時間:2024-05-21 14:10
編輯:王鑫
來源:互聯(lián)網(wǎng)
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美銀證券降理想汽車目標價至140港元首季業(yè)績遜預(yù)期,5月21日訊,美銀證券發(fā)表報告指,理想汽車首季業(yè)績遜預(yù)期,管理層預(yù)計第二季交付量為10.5至11萬輛,按年增長21%至27%,按季增長31%至37%。同時預(yù)計第二季將是毛利率最具挑戰(zhàn)性的一個季度,受低利潤率的L6帶來的更多銷售貢獻拖累,汽車毛利率可能為18%。另外管理層預(yù)計,7月至8月的月銷量將恢復(fù)至5萬輛水平。美銀證券下調(diào)對理想汽車2024至2026銷量預(yù)期各7%/11%/6%,下調(diào)每股盈利預(yù)測各33%/21%/2%??紤]到新的銷售額和自由現(xiàn)金流預(yù)測,將港股目標價由160港元下調(diào)至140港元,但仍重申買入評級,因為公司擁有強大的車型管道、良好的毛利率管理和強勁的自由現(xiàn)金流。
備注:數(shù)據(jù)僅供參考,不作為投資依據(jù)。