瑞達期貨：豆粕標的小漲 看跌期權(quán)普跌

行情介紹和分析

今日m1709小漲0.42%，成交量為87.74萬手，持倉量為235.84萬手，日增倉-75402手。5日、10日、20日和30日的歷史波動率均值分別為14.57%、15.36%、15.31%和15.20%。

6月26號，豆粕期權(quán)成交量18906手（按雙邊計算，下同），持倉量205994手，成交額1193.15萬元。九月份和一月份合約成交量分別占所有合約的69.83%、23.09%，持倉量占比分別為61.88%和23.18%。豆粕期貨主力合約m1709所對應(yīng)的期權(quán)合約系列交易量和成交量仍然是最為活躍，流動性最好。成交量和持倉量的PC-Ratio分別為0.90和0.66，投資者對看漲期權(quán)比較偏愛。

受標的期貨小漲影響，對比前一交易日，今日九月看漲期權(quán)全部上漲，看跌期權(quán)全部下跌。其中看漲期權(quán)m1709-C-2750合約漲幅較大為10.17%，而看跌期權(quán)跌幅較大的是m1709-P-2600合約下跌-27.37%。九月豆粕期權(quán)平值合約行權(quán)價為2650附近，平值期權(quán)附近的合約成交量和持倉量都較大。m1709期權(quán)系列整體隱含波動收于18.84%，波動率略微上升。

從目前走勢情況看，可以考慮短期持有跨式盤整組合如賣出m1709-C-2650和賣出m1709-P-2650，也可以考慮買入虛值度較高，價格較便宜的看跌期權(quán)或者看漲期權(quán)。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。